經(jīng)濟(jì)觀察網(wǎng) 王俊壽/文 中小企業(yè)普遍面臨融資難問題。但是，不同類型的中小企業(yè)卻又各有各的“難處”。因此，單就信貸政策而言，商業(yè)銀行也需細(xì)分市場(chǎng)，針對(duì)不同的融資需求，設(shè)計(jì)不同的信貸產(chǎn)品。只有“對(duì)癥下藥”，方可“藥到病除”。
一、針對(duì)工業(yè)生產(chǎn)型中小企業(yè)
工業(yè)生產(chǎn)具有周期性長、投入較大，擁有一定技術(shù)或?qū)＠加幸欢ǖ墓潭ㄙY產(chǎn)，抗市場(chǎng)波動(dòng)強(qiáng)等特點(diǎn)。如果是成長型的高科技工業(yè)企業(yè)，還具有產(chǎn)品俏銷、回款良好、生命周期較長等優(yōu)點(diǎn)。而且這類中小企業(yè)往往又是大型企業(yè)集團(tuán)的“衛(wèi)星式”配套企業(yè)，市場(chǎng)穩(wěn)定性較好。所以，商業(yè)銀行應(yīng)該針對(duì)這種類型中小企業(yè)的特點(diǎn)量身定做對(duì)應(yīng)的融資類產(chǎn)品。目前，可供操作的業(yè)務(wù)品種有：
1.知識(shí)產(chǎn)權(quán)（專利權(quán)）質(zhì)押貸款。對(duì)擁有知識(shí)產(chǎn)權(quán)的中小企業(yè)，商業(yè)銀行應(yīng)聯(lián)手知識(shí)產(chǎn)權(quán)登記部門，在權(quán)威中介機(jī)構(gòu)的評(píng)估價(jià)值上，按照一定比例進(jìn)行質(zhì)押融資，真正將科技轉(zhuǎn)化為生產(chǎn)力，將技術(shù)轉(zhuǎn)化為產(chǎn)業(yè)化所需的現(xiàn)金。
2.園區(qū)廠房按揭貸款。高科技工業(yè)生產(chǎn)企業(yè)大都坐落在各地的高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)園，針對(duì)前期投入較大的問題，商業(yè)銀行可以推出“園區(qū)廠房（地）商用按揭貸款”。按照零售貸款模式去設(shè)計(jì)。而且在還款方式、期限等方面都要考慮企業(yè)現(xiàn)金流“前歉后豐”的特點(diǎn)，更體現(xiàn)人性化。
3.股東聯(lián)保信用貸款。入股生產(chǎn)型企業(yè)的股東往往是戰(zhàn)略性投資，做好打持久戰(zhàn)的準(zhǔn)備。商業(yè)銀行就應(yīng)該激活股東的信心，利用他們的財(cái)務(wù)實(shí)力來幫助該企業(yè)進(jìn)行信用評(píng)級(jí)，建立連帶責(zé)任擔(dān)保或股權(quán)質(zhì)押貸款，取得銀行貸款支持。
二、針對(duì)商貿(mào)流通型中小企業(yè)
這類企業(yè)具有物流周轉(zhuǎn)快、上下游關(guān)系密、現(xiàn)金流速高等特點(diǎn)。但也存在自有資金少、成長性一般等不足。商業(yè)銀行針對(duì)這些特征，需設(shè)計(jì)適應(yīng)它們的信貸產(chǎn)品。
1.應(yīng)收賬款質(zhì)押或保理業(yè)務(wù)。《物權(quán)法》出臺(tái)以后，為動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押提供了法律保障。人民銀行專司應(yīng)收賬款質(zhì)押登記之責(zé)，這就更為大力推廣此項(xiàng)業(yè)務(wù)鋪平了道路。由于商貿(mào)流通屬于充分競(jìng)爭(zhēng)行業(yè)，存在一定的資金相互占?jí)汉椭Ц顿~期的現(xiàn)象。因此，商業(yè)銀行就應(yīng)該運(yùn)用這種融資方式，幫助中小企業(yè)盤活資金。
2.買方信貸業(yè)務(wù)。對(duì)于那些下游客戶資金實(shí)力雄厚且信用記錄良好的中小企業(yè)，商業(yè)銀行可以通過向其下游客戶（買方）發(fā)放專門用于購買銷售商所售商品的貸款，實(shí)質(zhì)是間接地支持了銷售商的貨款回收，改善了銷售商的現(xiàn)金流量。
3.買方付息票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)。與傳統(tǒng)的貼現(xiàn)業(yè)務(wù)不同，作為中小企業(yè)的買方如能替賣方貼付利息，采用商業(yè)票據(jù)融資方式支付相關(guān)費(fèi)用，即可實(shí)現(xiàn)雙方交易，又能以貼現(xiàn)率（遠(yuǎn)低于貸款利率）融得資金，可謂一舉兩得。對(duì)于中小企業(yè)報(bào)表來講，只是由短期借款調(diào)整為應(yīng)付票據(jù)。
三、針對(duì)涉農(nóng)類中小企業(yè)
農(nóng)業(yè)本身具有弱質(zhì)性特征，而從事“三農(nóng)”服務(wù)的中小企業(yè)就更需要呵護(hù)與支持。這里，就農(nóng)副產(chǎn)品生產(chǎn)、加工、銷售作為一體進(jìn)行融資計(jì)劃的安排。
1. 保證保險(xiǎn)貸款。鑒于“三農(nóng)”的特殊性，一些保險(xiǎn)公司紛紛推出各種保險(xiǎn)產(chǎn)品，化解農(nóng)民面臨的不確定性。履約保證保險(xiǎn)就應(yīng)成為商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制的一種選擇。這種銀保合作，也有利于金融資源的優(yōu)化配置和風(fēng)險(xiǎn)緩釋。
2.林權(quán)、宅基地抵押貸款。中央1號(hào)文件和十七屆三中全會(huì)都對(duì)“三農(nóng)”問題提出新的期望。因此，金融機(jī)構(gòu)要借大勢(shì)、鼓東風(fēng)，就林權(quán)質(zhì)押、農(nóng)村宅基地有條件抵押等方面勇于突破，利用《物權(quán)法》和政策松綁的有利時(shí)機(jī)，喚起沉睡的“大地”，盤活這些資產(chǎn)，進(jìn)而為“三農(nóng)”發(fā)展注入新鮮血液。
3.“農(nóng)戶+村長+黨員村民”聯(lián)保貸款。其實(shí)，中國的農(nóng)民是最講誠信的，關(guān)鍵是如何挖掘和利用。鑒于銀行業(yè)機(jī)構(gòu)自身貸款標(biāo)準(zhǔn)的要求，在農(nóng)村完全可以利用不同性質(zhì)主體的聯(lián)保方式，幫助農(nóng)民在創(chuàng)業(yè)、養(yǎng)殖、農(nóng)副產(chǎn)品加工等產(chǎn)業(yè)化方面予以信貸支持。而村長的威信加上黨員的誠信，完全可以覆蓋銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)敞口，是現(xiàn)階段可供選擇和操作的支農(nóng)融資方式之一
作者系天津銀監(jiān)局副局長
