（圖片來(lái)源：圖蟲創(chuàng)意）

經(jīng)濟(jì)觀察網(wǎng) 記者 胡艷明 8月28日晚間，中國(guó)建設(shè)銀行發(fā)布2019年中期業(yè)績(jī)。中報(bào)顯示，截至6月末，建設(shè)銀行資產(chǎn)總額達(dá)24.38萬(wàn)億元，增幅5.00%；稅前利潤(rùn)1911.80億元，較上年同期增長(zhǎng)5.38%，凈利潤(rùn)1557.08億元，較上年同期增長(zhǎng)5.59%；年化平均資產(chǎn)回報(bào)率（ROA）和年化平均股東權(quán)益回報(bào)率（ROE）分別為1.31%和15.62%。

資產(chǎn)質(zhì)量方面，不良貸款率1.43%，較上年末下降0.03個(gè)百分點(diǎn)，撥備覆蓋率218.03%。資本充足率17.06%，其中一級(jí)資本充足率和核心一級(jí)資本充足率分別為14.25%和13.70%。

在8月29日舉行的業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)上，建行行長(zhǎng)劉桂平、副行長(zhǎng)廖林、副行長(zhǎng)紀(jì)志宏、首席財(cái)務(wù)官許一鳴、首席風(fēng)險(xiǎn)官靳彥民、董事會(huì)秘書胡昌苗等高管對(duì)建行2019年中期業(yè)績(jī)部分指標(biāo)進(jìn)行解讀。

談LPR對(duì)息差的影響：不會(huì)太大

央行改革L(fēng)PR報(bào)價(jià)機(jī)制后，要求銀行新發(fā)放貸款中逐漸以LPR作為定價(jià)基準(zhǔn)，以引導(dǎo)貸款實(shí)際利率下行。

部分分析人士認(rèn)為，這一改變短期內(nèi)將會(huì)收窄銀行的凈息差，影響銀行的凈利息收入。

建行首席財(cái)務(wù)官許一鳴表示，央行對(duì)于銀行在新發(fā)放貸款中使用以LPR為定價(jià)基準(zhǔn)的占比有分三個(gè)階段的要求，三季度達(dá)到新增貸款LPR定價(jià)比達(dá)到30%，年底要達(dá)到50%，明年達(dá)到80%。建行在認(rèn)真嚴(yán)肅地在執(zhí)行央行的要求，現(xiàn)在新增貸款LPR定價(jià)比例已經(jīng)達(dá)到56%，計(jì)劃三季度貸款LPR定價(jià)超過(guò)30%。

至于LPR應(yīng)用后，對(duì)銀行凈利息收入的影響，許一鳴表示，改革后的LPR首次報(bào)價(jià)在原有水平的基礎(chǔ)上下降了6bp，利率水平下降肯定會(huì)對(duì)建行有一定影響，但由于點(diǎn)差較小所以影響不會(huì)太大。

許一鳴預(yù)計(jì)，根據(jù)估算，年底前對(duì)建行凈利息收入的影響不到1億元左右。明年可能會(huì)大一點(diǎn)，如果加入存量，明年對(duì)凈利息收入影響的規(guī)模可能比今年大一些，這無(wú)疑會(huì)對(duì)我們利差管理和收益率水平會(huì)構(gòu)成一些影響，但只要是市場(chǎng)化的東西，我們就無(wú)所謂，因?yàn)榇蠹叶际且粯庸降摹?/p>

關(guān)于房地產(chǎn)貸款：進(jìn)一步嚴(yán)控房地產(chǎn)開發(fā)貸準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)

中報(bào)顯示，截至6月末，建行房地產(chǎn)開發(fā)類貸款余額3910.93 億元，較上年末增加254.39億元，重點(diǎn)支持優(yōu)質(zhì)房地產(chǎn)客戶和普通商品住房項(xiàng)目。個(gè)人住房貸款余額50,554.29億元，較上年末新增3,018.34 億元。截至6月末，建行房地產(chǎn)業(yè)不良貸款金額68.76億元、不良貸款率1.25%，較上年末“雙降”。

建行副行長(zhǎng)紀(jì)志宏表示，建行一直嚴(yán)格落實(shí)“房住不炒”的調(diào)控政策導(dǎo)向，審慎推進(jìn)房地產(chǎn)開發(fā)貸業(yè)務(wù)。他稱，上半年房地產(chǎn)開發(fā)貸增速同比下降，下一步，建行會(huì)繼續(xù)按照調(diào)控政策導(dǎo)向，推動(dòng)貸款結(jié)構(gòu)調(diào)整，秉持差別化、審慎、擇優(yōu)原則，進(jìn)一步嚴(yán)控房地產(chǎn)開發(fā)貸準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，確保房地產(chǎn)開發(fā)貸合規(guī)發(fā)展，加強(qiáng)資金用途方面的監(jiān)管。

建行表示為進(jìn)一步增強(qiáng)防范金融風(fēng)險(xiǎn)能力，上半年，建行持續(xù)優(yōu)化房地產(chǎn)貸款結(jié)構(gòu)，房貸實(shí)現(xiàn)“五降兩升”，具體來(lái)說(shuō)：

個(gè)人住房相關(guān)貸款與對(duì)公房地產(chǎn)貸款占比較年初下降0.06個(gè)百分點(diǎn)；房地產(chǎn)開發(fā)貸款不良額較年初下降8.3億元，不良率較年初下降0.03個(gè)百分點(diǎn)，增速同比下降6.55個(gè)百分點(diǎn)；個(gè)人住房按揭貸款增速同比下降0.49個(gè)百分點(diǎn)。

房地產(chǎn)開發(fā)貸款一二線城市貸款占比較年初提升1.69個(gè)百分點(diǎn)；房地產(chǎn)開發(fā)貸款優(yōu)先支持類客戶貸款占比較年初提升1.52個(gè)百分點(diǎn)。 

個(gè)人按揭貸款投放：穩(wěn)健發(fā)展

被問(wèn)及建行個(gè)人住房按揭貸款投放時(shí)，建行副行長(zhǎng)廖林表示，建行提倡大零售優(yōu)先策略，但這并不代表零售貸款的優(yōu)先。建行零售貸款中個(gè)人住房按揭貸款規(guī)模達(dá)5萬(wàn)億，占零售貸款的比重達(dá)80%，不良率0.2%，資產(chǎn)質(zhì)量非常高。同時(shí)，在保持個(gè)人住房貸款優(yōu)勢(shì)第一的基礎(chǔ)上大力發(fā)展個(gè)人消費(fèi)貸款，如個(gè)人快貸、信用卡貸款、小微快貸等。未來(lái)建行將按照監(jiān)管要求，個(gè)人住房貸款會(huì)保持穩(wěn)健發(fā)展態(tài)勢(shì)，但其他各項(xiàng)個(gè)人貸款也會(huì)穩(wěn)步發(fā)展，形成按揭貸款牽頭、其他個(gè)人貸款同步跟進(jìn)的格局，房地產(chǎn)調(diào)控不會(huì)對(duì)建行造成負(fù)面影響。

8月25日，央行公告，新發(fā)放商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率以最近一個(gè)月相應(yīng)期限的LPR為定價(jià)基準(zhǔn)加點(diǎn)形成。

對(duì)此，紀(jì)志宏表示，LPR在住房領(lǐng)域涉及的面比較寬，涉及到個(gè)人貸款合同的調(diào)整，從LPR監(jiān)管執(zhí)行要求上來(lái)看，建行會(huì)按照央行的要求做好這方面的準(zhǔn)備工作，包括合同文本的修訂，建行內(nèi)部和資債部、財(cái)務(wù)、法律事務(wù)部做這方面的修訂工作，還有系統(tǒng)上線準(zhǔn)備工作。

“這些工作我們都在緊鑼密鼓地進(jìn)行，將嚴(yán)格按照央行的部署，落實(shí)在個(gè)人住房貸款領(lǐng)域用LPR做基準(zhǔn)定價(jià)的工作。”紀(jì)志宏表示。

談資產(chǎn)質(zhì)量：未來(lái)不良率走勢(shì)理想

2019年上半年，建行不良貸款率1.43%，較上年末下降0.03個(gè)百分點(diǎn)，撥備覆蓋率218.03%。資本充足率17.06%，其中一級(jí)資本充足率和核心一級(jí)資本充足率分別為14.25%和13.70%。

廖林稱，上半年資產(chǎn)質(zhì)量總體指標(biāo)確實(shí)非常穩(wěn)定，用“五個(gè)下降”來(lái)表述，不良率，重新發(fā)放貸款不良率，包括關(guān)注貸款比例、新暴露不良率、貸款率五個(gè)指標(biāo)都下降。

“為什么其他指標(biāo)都非常穩(wěn)健協(xié)調(diào)，特別是逾期90天以上的比例現(xiàn)在只占不良貸款比率67%，撥備覆蓋率218%，上升了10個(gè)點(diǎn)。得益于我們是’三大戰(zhàn)略’的推進(jìn)和第二發(fā)展曲線，特別是建行建立了全面主動(dòng)的預(yù)防、監(jiān)測(cè)、管理體系，這套體系大概用了差不多五年時(shí)間建立。” 廖林分析稱。

對(duì)未來(lái)不是看下半年，較長(zhǎng)時(shí)間來(lái)看，怎么看資產(chǎn)質(zhì)量？廖林稱，建行的望聞問(wèn)切指標(biāo)里涉及到不良率有七個(gè)指標(biāo)，結(jié)構(gòu)有九個(gè)維度，這些指標(biāo)監(jiān)控我們都不是考慮半年的問(wèn)題。從這四個(gè)維度指標(biāo)來(lái)看，走勢(shì)非常理想，不會(huì)出現(xiàn)未來(lái)部分突發(fā)事件導(dǎo)致不良率大幅度下降。

就建行對(duì)區(qū)域的監(jiān)測(cè)而言，廖林介紹，建行每年選擇十個(gè)二級(jí)分行，30大項(xiàng)目點(diǎn)監(jiān)測(cè)，這樣對(duì)未來(lái)判斷才有意義。較長(zhǎng)時(shí)間來(lái)看，建設(shè)銀行的不良率走勢(shì)非常好。

廖林表示，建行同時(shí)對(duì)潛在的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了監(jiān)測(cè)，包括外部導(dǎo)入風(fēng)險(xiǎn)，到內(nèi)部管理風(fēng)險(xiǎn)，再到財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，三個(gè)維度來(lái)觀察，找出存量貸款14萬(wàn)億中的灰犀牛和黑天鵝，這個(gè)指標(biāo)目前來(lái)看保持比較穩(wěn)定。所以預(yù)測(cè)未來(lái)，建設(shè)銀行未來(lái)有信心保持資產(chǎn)質(zhì)量穩(wěn)中向好。