上市城商行收到交易所的監(jiān)管工作函，這極為少見(jiàn)。

貴陽(yáng)銀行最新披露的公告顯示，該行回復(fù)了上交所對(duì)其2023年年度報(bào)告信息披露監(jiān)管工作函（以下簡(jiǎn)稱《監(jiān)管工作函》）。事實(shí)上，上市銀行收到交易所下發(fā)監(jiān)管工作函的頻率很低。

2022年，僅有南京銀行收到上交所下發(fā)的關(guān)于該行2022年半年報(bào)有關(guān)信息披露事項(xiàng)的監(jiān)管工作函；2021年，浙商銀行、民生銀行分別因?yàn)?021年半年報(bào)和2020年年報(bào)有關(guān)信息披露事項(xiàng)收到上交所下發(fā)的監(jiān)管工作函；2023年，則沒(méi)有銀行收到過(guò)交易所下發(fā)監(jiān)管工作函。

資深投行人士王驥躍在接受界面新聞?dòng)浾卟稍L時(shí)表示：“針對(duì)每家公司的年報(bào)，交易所都會(huì)有監(jiān)管員仔細(xì)看，對(duì)年報(bào)有疑問(wèn)的地方，監(jiān)管員會(huì)先電話問(wèn)詢要求公司書(shū)面回復(fù)更細(xì)節(jié)內(nèi)容。回復(fù)還說(shuō)不清楚的，或者存在重大問(wèn)題的，交易所再發(fā)正式的問(wèn)詢函并要求上市公司公告。再往后，問(wèn)詢函暴露公司有問(wèn)題的，才是監(jiān)管工作函。”

去年不良率攀升

據(jù)界面新聞?dòng)浾呤崂恚辖凰凇侗O(jiān)管工作函》對(duì)貴陽(yáng)銀行2023年年報(bào)中披露有關(guān)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、信貸資產(chǎn)、存款結(jié)構(gòu)三個(gè)方面提出疑問(wèn)。

經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)方面，貴陽(yáng)銀行去年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入150.96 億元，同比下降 3.50%，實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)55.62億元，同比下降8.92%。與此同時(shí)，報(bào)告期內(nèi)，公司信用減值損失48.98億元，同比增長(zhǎng)14.30%。公司凈利潤(rùn)同比下降的主要原因是市場(chǎng)利率整體下行使得公司利息凈收入出現(xiàn)下滑，以及公司計(jì)提信用減值損失有所增加。

上交所要求貴陽(yáng)銀行補(bǔ)充：區(qū)分規(guī)模因素、利率因素，量化分析對(duì)利息凈收入變動(dòng)的影響；區(qū)分行業(yè)、貸款分類，列示發(fā)放貸款及墊款金額、信用減值損失計(jì)提情況，量化分析本期發(fā)放貸款和墊款信用減值損失增加的原因及合理性等。

該行回復(fù)稱，2023年實(shí)現(xiàn)利息凈收入135.76億元，較上年減少2.56億元，下降1.85%。其中，各項(xiàng)資產(chǎn)負(fù)債平均余額變動(dòng)帶動(dòng)利息凈收入增加 8.35億元，平均收益率和平均成本率變動(dòng)導(dǎo)致利息凈收入減少10.91億元。

信貸資產(chǎn)方面，去年貴陽(yáng)銀行不良率為1.59%，同比上升0.14個(gè)百分點(diǎn)；撥備覆蓋率為244.50%，同比下降16.36個(gè)百分點(diǎn)。公司次級(jí)類貸款和可疑類貸款遷徙率分別為94.71%和96.61%，較上年期末50.66%和90.14%的遷徙率水平均有顯著增長(zhǎng)。

上交所要求貴陽(yáng)銀行補(bǔ)充：結(jié)合分行業(yè)不良率情況、行業(yè)可比公司情況，說(shuō)明公司不良率上升、撥備覆蓋率下降的原因，以及對(duì)公司風(fēng)險(xiǎn)抵補(bǔ)能力的影響；報(bào)告期內(nèi)次級(jí)類、可疑類貸款明顯向下遷徙的原因及合理性；結(jié)合貸款風(fēng)險(xiǎn)分類方法，說(shuō)明近三年相關(guān)政策和估計(jì)是否具有一致性，是否符合監(jiān)管規(guī)定。

該行回復(fù)稱，2023年末，不良率上升主要是部分行業(yè)不良貸款余額增加導(dǎo)致。2023年末，該行不良貸款余額51.65億元，同比增加10.21億元，其中，批發(fā)和零售業(yè)不良貸款余額18.70億元，同比增加11.10億元，主要是由于經(jīng)濟(jì)增速放緩，批發(fā)和零售業(yè)行業(yè)景氣度仍在恢復(fù)過(guò)程中，部分企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和現(xiàn)金流狀況受到影響。 

該行表示，與規(guī)模相近中西部上市城商行對(duì)比，不良率水平與可比上市城商行平均值相差不大。針對(duì)目前不良率上升情況，該行已經(jīng)足額計(jì)提了減值準(zhǔn)備，嚴(yán)格控制貸款風(fēng)險(xiǎn)，不斷加強(qiáng)信貸資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)管理，整體風(fēng)險(xiǎn)可控。 

吸收存款壓力較大

存款結(jié)構(gòu)方面，2021-2023 年，貴陽(yáng)銀行經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~分別為-141.14億元、-45.35億元、-5.71億元，其中吸收存款和同業(yè)存放款項(xiàng)凈增加額均低于客戶貸款及墊款凈增加額，吸收存款壓力較大。同時(shí)，公司存款結(jié)構(gòu)變動(dòng)明顯，公司定活期存款比由2022年的1.69提升至2023年的1.84。

上交所要求貴陽(yáng)銀行補(bǔ)充：結(jié)合宏觀經(jīng)濟(jì)和同行業(yè)公司情況，說(shuō)明存款趨勢(shì)變化的原因和合理性；就上述因素是否可能影響公司業(yè)績(jī)和經(jīng)營(yíng)充分提示風(fēng)險(xiǎn)。

該行回復(fù)稱，隨著宏觀經(jīng)濟(jì)增速趨緩，市場(chǎng)有效需求不足，企業(yè)資金活化程度下降，本行對(duì)公存款增長(zhǎng)較為乏力，對(duì)總存款增長(zhǎng)的支撐性不足。

截至2023年末，該行存款余額4002.20億元，近三年年均復(fù)合增長(zhǎng)率為4.06%，吸收存款凈增加額低于發(fā)放貸款及墊款凈增加額，使得近三年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~均為負(fù)值。 

該行進(jìn)一步表示，定期存款相對(duì)于活期存款穩(wěn)定性更強(qiáng)，有利于本行資產(chǎn)負(fù)債期限和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理。隨著存款定期化趨勢(shì)加深，本行財(cái)務(wù)成本也會(huì)相應(yīng)增加，凈息差和盈利能力可能承受一定壓力。

近年來(lái)，受資本市場(chǎng)波動(dòng)和客戶投資風(fēng)險(xiǎn)偏好變化等因素影響，銀行客戶傾向于選擇更穩(wěn)定、更安全的定期存款產(chǎn)品，活期存款占比有所下降，行業(yè)整體呈現(xiàn)出存款定期化趨勢(shì)。2023年A股17家上市城商行定期活期存款比加權(quán)平均值為1.91，較2022年上升0.25。

有城商行人士對(duì)界面新聞?dòng)浾叻治稣f(shuō)，如果定期存款占比高，會(huì)明顯增加存款綜合負(fù)債成本，對(duì)銀行的盈利能力造成較大的壓力，這方面做得比較優(yōu)秀的是招行。“不過(guò)，由于適合的理財(cái)方式變少，越來(lái)越少居民愿意在銀行做活期存款，定期存款在銀行中的占比明顯增加。”

來(lái)源：界面新聞